利空平缓半导体自主可控逻辑变了吗？

　　此次冲突还仅仅刚开始，海外的音讯也是一天一变样，后续半导体自主可控依然火烧眉毛。而短期商场心情有所透支后，今日恰当“镇定”，也未尝不是功德，关于想要掌握自主可控机会的投资者而言，相似这种回调或许是做多不错的窗口期。

　　首先是低国产率环节，尤其是美系厂商的详尽区分范畴，现在CPU/GPU/FPGA/高端存储/模仿/部分设备/设备零部件等详尽区分范畴现在国产化率尚低；

　　其次，China for China+本乡化制作必要性提高，重视制作。我国晶圆制作厂商有望获益于在地化出产需求，海外大厂为防止利空影响，布局我国事务时或许更多选用Local for local出产战略，为本乡制作公司可以带来增量需求。

　　而这两大方向里，半导体设备板块都是离不开的环节，一方面尽管咱们在设备上国产率现已来到30%，但高端化产品上还有提高空间；其次，设备作为上游环节，无论是扩产仍是新建产能，均有望继续获益，可重视半导体设备龙头。

　　而考虑到部分半导体龙头门槛较高（股价高、科创板上市、投研难度大等），凭借相关指数是省心省力的挑选。

　　比方半导体设备ETF（561980）盯梢的中证半导指数，前三大重仓股北方华创（15.78%）、中微公司（13%）、中芯世界（11.87%）占比挨近40%，CR10高达75%，高集中度、聚集龙头的特征，在行情到来时或具有较高的锐度。